خدمات
صندوق‌های سرمایه‌گذاری
سرمایه‌گذاری غیرمستقیم با مدیریت حرفه‌ای و سبدی متنوع از اوراق بهادار.
- تاریخ آغاز فعالیت
- ۱۳۸۸/۰۴/۲۷
- کل ارزش خالص دارایی‌ها (ریال)
- ۲٬۶۰۳٬۳۴۱٬۰۹۹٬۴۱۷
- افتخارات ویژه
- صندوق برگزیدهٔ سال ۸۸ · جزء ۱۰ صندوق برتر در سال‌های ۹۱ تا ۹۳ · کم‌گردش‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری · بزرگ‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری در سهام موجود در ایران
- مدیر صندوق
- سبدگردان سورین
- متولی صندوق
- مؤسسهٔ حسابرسی فاطر
- ضامن نقدشوندگی
- کارگزاری بورسیران، شرکت سرمایه‌گذاری صنایع ایران
- مدیر ثبت
- کارگزاری بورسیران
- مدیران سرمایه‌گذاری
- هاشم فتح‌آبادی، پوریا تسلیمیان، مهدیس تقوی
- حسابرس
- مؤسسهٔ حسابرسی شراکت
مقدمه
طی دو دههٔ گذشته صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک از محبوبیت زیادی در بین سرمایه‌گذاران برخوردار شده‌اند. در حال حاضر بیش از ۸۰ میلیون نفر در آمریکا در صندوق‌های سرمایه‌گذاری سرمایه‌گذاری کرده‌اند و برای بسیاری از سرمایه‌گذاران، سرمایه‌گذاری در بورس به معنای سرمایه‌گذاری در صندوق‌هاست. در سراسر جهان صندوق‌های سرمایه‌گذاری به شکل‌ها و روش‌های مختلف به‌عنوان ابزاری مفید و کارآمد برای سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار شکل گرفته‌اند. ایران نیز از این قاعده دور نبوده و صندوق‌های متعددی در بازار سرمایهٔ ایران فعال هستند. در تئوری، سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها بسیار مطلوب و مورد توصیهٔ خبرگان است، ولی در عمل باید با دقت و بررسی عمیق انجام شود.
صندوق سرمایه‌گذاری مشترک چیست؟
صندوق سرمایه‌گذاری مجموعه‌ای از سهام، اوراق مشارکت و سایر اوراق بهادار است. می‌توان آن را شرکتی در نظر گرفت که در آن افراد مختلف پول‌های خود را روی هم می‌گذارند و در سبدی از اوراق بهادار سرمایه‌گذاری می‌کنند. در نتیجه شما به جای سرمایه‌گذاری در یک سهم یا اوراق مشارکت خاص، در یک صندوق سرمایه‌گذاری می‌کنید. همین تنوع سبب کاهش خطر و افزایش جذابیت صندوق می‌شود. صندوق به سه روش به سرمایه‌گذاران سود می‌دهد:
- سود ناشی از معاملات سهام یا اوراق مشارکت موجود در سبد سرمایه‌گذاری.
- سود نقدی سهام یا بهرهٔ پرداخت‌شده به اوراق مشارکت موجود در سبد.
- افزایش ارزش سهم سرمایه‌گذار در صندوق که با فروش آن سود کسب می‌شود. معمولاً صندوق‌ها امکان می‌دهند به جای دریافت سود نقدی، آن را دوباره در صندوق سرمایه‌گذاری کنید و مالک واحدهای بیشتری شوید.
مزایای صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک
- مدیریت حرفه‌ای: صندوق‌ها توسط گروهی از تحلیلگران و افراد حرفه‌ای مدیریت می‌شوند؛ نکته‌ای بسیار مهم به‌ویژه برای سرمایه‌گذاران خرد و غیرحرفه‌ای.
- تنوع: بر اساس تئوری‌های مالی، با افزایش تنوع می‌توان خطر سرمایه‌گذاری را کاهش داد و کاهش قیمت یک سهم را با افزایش سایر اوراق جبران کرد. سبد صندوق‌های بزرگ معمولاً ده‌ها سهم یا اوراق متنوع دارد.
- سادگی: سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها ساده است و نیازی به تحلیل‌های پیچیده ندارد.
معایب صندوق‌های سرمایه‌گذاری
- مدیریت حرفه‌ای: مدیران حرفه‌ای ممکن است به فکر منافع خود باشند و همواره در جهت بهتر شدن بازده سرمایه‌گذاران عمل نکنند (به‌ویژه اگر درآمد آن‌ها ارتباط چندانی با سود صندوق نداشته باشد).
- تنوع زیاد: تنوع بیش از حد ممکن است بازده را کاهش دهد؛ زیرا اگر در یک سهم سود زیادی کسب شود، به دلیل سهم کوچک آن در سبد، بازدهٔ کل تغییر چندانی نمی‌کند.
انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری
صندوق‌های سرمایه‌گذاری بسیار متنوعی در جهان وجود دارد، ولی به طور کلی در سه دسته ابزار مالی سرمایه‌گذاری می‌کنند: اوراق دارایی (سهام)، اوراق بدهی (اوراق قرضهٔ شرکتی) و اوراق قرضه/مشارکت دولتی (بدون ریسک). بازده صندوق‌ها با استفاده از ارزش خالص دارایی (NAV) ارزیابی و واحدهای آن قیمت‌گذاری می‌شود. یکی از انواع معروف، صندوق قابل معامله در بورس (Exchange Traded Fund — ETF) است که مانند یک سهم در بازار معامله می‌شود و قیمت آن در نتیجهٔ عرضه و تقاضا تعیین می‌شود.
صندوق‌های سرمایه‌گذاری در ایران
در ایران بر اساس اساسنامهٔ تأسیس صندوق‌های سرمایه‌گذاری، تعدادی صندوق در حال فعالیت هستند. هر صندوق وب‌سایت مستقلی دارد که اطلاعات کاملی دربارهٔ نحوهٔ سرمایه‌گذاری، ابطال و سایر مسائل قانونی در آن منتشر می‌شود.